第二，十六大以来，保险业风险防范工作的总体思路。

　　基于对保险业风险状况的四个判断，我们提出了改革、发展、监管，三管齐下的风险防范化解整体思路。

　　1、把改革作为防范化解风险的有效措施。

　　制度风险是最大的风险。保险业要防范化解风险，首先要改革那些不利于防范化解风险的体制机制。主要做了两个方面工作。

　　一是深化保险公司体制改革，建立现代保险企业制度。保险业与2003年率先在金融业完成国有公司股份制改造，率先实现了国有金融保险企业境外上市，我们应该是保险业在金融行业里的两个率先。现在应该说保险公司除了出口信用保险公司以外，其他的全部都是股份制这种机制体制。

　　再一个就是中国人寿中国人保是在中国金融业最早在纽约和香港上市的金融企业。还有一个率先，中国保险业积累的保障保险资金，到去年年底80亿。一旦有的保险公司退出市场，清理资产不足以赔偿投保人资金的时候，这样就可以为投保人的利益做保障。保险业如果有的市场主体出现了这种情况，我们不需要财政的支持，也不需要人民银行的再贷款完全依靠行业自己的保险保障资金，来处理对投保人的利益问题。这个也是在金融行业、在银行证券保险业，我们是第一个建立的。

　　目前中资保险公司成立股份制形式，形成了治理框架和内部控制体系。体制改革的不断推进，增强了保险公司防范化解风险的主动性和自觉性。提高了保险业从源头上防范化解风险的能力，这是第一。公司的体制改革。

　　二是保险资金运用管理体制，推进改革保险资金运用管理体制，推进保险资金专业化、规范化和市场化的运作。前几年保险做的承保收取的保费，这个资金的运用大家都知道，保险是两个重要的环节，一个是销售保险产品，第二就是对保险收来的资金进行运用。以前这个保险资金的运用是分散的，风险很大。分散到什么程度？在总公司省这一级的支公司，甚至到地市这一类公司，都可以随便使用保费，这个带来的风险是很大的。这几年的改革，我们按照资金专业化、规范化和市场化的运作要求，强化保险资金集中统一运用。前两年把所有的保险资金已经收回到总公司，近两年又在这个基础上，成立了专业的保险资金管理公司。目前我们成立了九家保险资产管理公司，可以说从制度上控制了保险资金被挪用的风险。尤其是去年整个保险业的投资收益率是创历史最好水平，整个行业的投资收益率达到了5.8，有的公司已经达到了7%、8%水平。这是一个，把改革作为防范化解风险的有效措施。

　　2，把发展作为提高抵御风险能力的基础。

　　几年来我们拓宽资金运用渠道，努力促进保险业又好又快发展。到2006年，全国保费收入达到5641亿，是2002年1.8倍，相当于1980年到1998年19年间，全国保费收入的总和。就是去年一年相当于前19年保费的总和。保险业从1980年恢复国内业务以来，积累一万个亿的资产花了24年，积累第二个一万亿仅用了四年，今年第一季度保险业总资产已经达到2.2万多亿，保险业持续健康发展，提高了行业的整体实力，为增强全行业的抗风险能力奠定了坚实的基础。

　　3，把加强改善监管作为防范风险的重要保障。

　　借鉴国际保险监督关系协会核心监管原则，我们初步建立了偿付能力，公司治理结构和市场行为监管三制度现代保险监管框架，不断更新监管力量，努力推动保险监管从以业务规模为基础的静态监管向以风险为基础的动态监管转变。从以监管外力为动因，向以保险公司自身风险管理为内在的需要的监管转变。从结果性的事后监管向过程中的事前、事中监管转变。

　　以上是回顾我们近几年保险业的发展历程，保险监管不仅仅在防范重点风险和化解风险隐患方面收到了明显成效。还在促进保险公司，转变经营理念，重视业务发展的偿付能力约束等方面发挥着积极的作用。保险监管在防范化解风险方面的重要作用正在不断的呈现。

　　三、十六大以来风险防范化解的主要成效。

　　十六大以来，保险业在防范化解风险，促进行业健康发展方面做了大量的工作，取得了实实在在的效果。目前，保险业历史包袱正在逐步的化解。所谓历史包袱主要是指利差层，利差层主要在少数个别公司的利差层。一个是历史包袱正在逐步化解，潜在的风险得到了有效的控制，风险防范的制度体系不断的完善，整体偿付能力充足，没有大的系统性的风险。到今年第一季度，所有寿险公司偿付能够全部达到要求，这个偿付能够是动态的，随着业务的发展，随着资本市场的发展，偿付能力也在不断变化。但是不管怎么变，始终把偿付能力作为监管非常重要的工作来抓。

　　关于化解风险的成效，我想从以下几个方面给大家做一个介绍。

　　第一，切实化解存量风险，改善保险公司偿付能力方面。所谓存量就是过去遗留下来的一些问题。我们积极推动了中国人保，中国人寿，中国平安三家最大保险公司改制，并在境外上市。这三家公司一共在海外筹集了487亿资金，这样从根本上改变了我国保险业偿付能力总体不足的情况。02年的时候，三家保险公司占整个中国保险市场份额达到80%以上，所以他们的偿付能够充足，可以说整个保险市场的偿付能够就充足。到07年1月9号和3月1号，中国人寿和中国平安( 63.60,5.09,8.70%)又先后在中国A股市场上市，这两家公司一共募集资本金达到672亿，人保、人寿、平安三家公司在海内外上市一共筹集资本金是1100多亿。同时我们还推动了30多家保险公司，通过增资扩股，发行刺激债，引入战略投资者等多种方式来充实资本金，目前保险业的资本金总量达到2021亿，是2002年的5.6倍。

　　在化解历史包袱方面，通过增加资本金提高投资收益，用新业务的能力，弥补老业务的亏损等途径，寿险业的利差损正在逐步得到解决，利差损最大的中国人寿集团持有的中国人寿股份有限公司的市值由2003年700多亿，提高到现在的6000多亿，这样为划界利差损创造有利条件。同时稳步拓宽资金运用渠道，努力提高人寿集团共管资金的投资收益。去年中国人寿集团共管基金投资渠道不断拓宽。比如说投资南方电网的股权，投资广发银行的股权，这就收到很好的效益。

　　2006年投资收益率达到了7.7%，初步测算2006年中国人寿集团公司实现净利润15亿，改制以来首次盈利。这个也是一件很了不起的事情。

　　第二，积极化解增量风险。这个增量风险主要是指在发展当中的一些风险。面对保险业快速发展形势，坚持积极主动的风险防范化解思路，仅仅抓住可能影响保险市场稳定发展的关键问题，增强风险防范化解工作的科学性、预见性，主要做了四个方面的工作：

　　1、通过推进寿险精算制度的建设，加强费率监管，积极发展新型寿险产品等方式，防止了新利差的产生。

　　2、控制和化解车贷险的化解。凡是贷款买汽车的，有80%都是通过车贷险，银行你在要我这贷款，必须要有保险公司的保险，实际上这种风险都集中在保险这方面了。从而促进了我们汽车行业的风险。我记得两年前，国务院开常务会议分析经济形势，一汽、二汽老总在会上大声疾呼，保险车贷险的风险跟不上来，所以我们生产出来的汽车在仓库里销售不出去。现在房贷险我们已经积累了3亿4千万为住房贷款的保证金了，所以为汽车住房，保险促进消费这方面的作用越来越显现。现在我们车贷险未了责任金额已经从最高2240亿下降到49亿，前一段时间由于社会征信制度不健全，有一些投保人信用问题，对保险业带来很大的风险，现在通过这几年发展，这个风险基本得到化解。

　　3、果断处理了影响市场稳定的苗头问题，及时撤销了国信人寿主体资格，停止东方人寿的业务，对新华人寿的违规问题做出检查并做出了初步处理。

　　4、强化保险资金运用监管，针对个别保险公司托管的汉唐、闽发等证券公司出现回收风险进行深入检查和严肃处理。

　　第三，建立完善化解保险风险的长效机制。我们坚持以公司治理和内控为基础，以偿付能力监管为核心，以现场检查为重要手段，以资金运转为关键环节，以保险保障资金为屏障，构筑起防范保险业风险的五道防线。一个是公司的内控，这是内部的，第二偿付能力监管，第三现场监管，第四资金运用，第五是保险保障资金。有这五道防线来防范它，应该说对保险业的快速发展中的风险基本上我们能够掌控。

　　我想讲一下，防范化解风险，是保险业永恒的话题，我们必须以对国家，对人民，对行业高度副责任的态度，着眼于国家的经济金融安全的大局，着眼于保险业全面协调可持续发展，不断的完善保险业风险防范体系，不断防范划界保险业风险，促进保险业又快又好的发展。

　　一，防范化解保险风险要重点关注四类风险。

　　防范化解保险风险归根到底要达到两个目的，其一是要保障保险公司拥有充足的偿付能力，从而更好的保护保险消费者的合法权益。其二，是消除严重影响保险业可持续发展的不健康因素。从偿付能力的角度看，保险业如果在产品定价，投资和经营管理三个方面出了问题，就会直接影响保险公司的偿付能力。从行业的可持续发展看，如果诚信建设出了问题，就会直接影响保险消费者对保险业的信心。所以，当前保险业要特别重视以下四类风险：

　　1、定价风险。就是保险产品价格怎么定。保险业的特点就在于它这个产品是看不见摸不着，保险产品价格，特别是寿险的价格，一旦定了卖出去以后，最多的国外甚至达到90年。我们97年卖出一个产品最高的达到30多年，30年当时的费率，就是价格是跟银行利率挂钩，9点多，后来银行连续七次降息，因此保险造成巨大亏损，所以保险产品是看不见摸不着，保险产品价格涉及到人民币、货币市场的利率，涉及到资本市场的变化，涉及到外汇市场的汇率，涉及到投资领域的宏观经济的影响，是一个非常复杂的风险很大的一个问题。

　　定价风险，保险业务性质比较复杂，经营管理受外部环境影响较大。对一些保险产品进行准确定价比较困难。从世界范围看，定价风险一直都是保险业的重要风险来源。日本保险业过去出现的巨额利差损，以及很多国际大型保险公司在美国9.11事件以后，出现了巨额亏损，都是定价风险具体的体现。在美国寿险业的利差损包袱已经产险市场上部分大型商业险实际定价过低，在本质上也都是定价风险。总体上这几年，保险业的控制定价风险方面是有成效的。但是必须看到随着保险金融的经济金融环境日趋复杂，随着保险业不断进入新的业务领域，保险公司的定价风险在加大，如果保险业在公司管控、定价能力和监管水平等方面跟不上，就有可能出现新的定价风险。

　　2、投资风险。大家知道保险业两大块，一个是承保，就是卖保险产品，一个是把收来的保险资金要去投资。而真正保险公司的盈利主要还是靠投资，在承保的环节它的收益利润不是很高的。随着保险资金融通功能逐步发挥，保险资金运用在保险业整体发展战略地位不断提高，防范化解投资风险的责任越来越重。当前，保险投资面临着汇率、利率的波动，以及股票、债券价格变化等居多因素引起的风险，保险资产期限错配的风险，现在我们保险产品的特点和资金的投资它是稳定性、长期性，但是现在在资本市场，包括你的产品对保险来说负债所匹配很不合理。银行现在最多它的资金是短期资金长期放贷，而保险长期资金现在是只有短期的一些产品，这种银行和保险资金的错配，银行资金短期长贷，保险资金长期短做，对整个金融资源配置和风险都是很大的。同时债券投资的风险和收益的稳定性都是成为需要重点关注的问题。特别是随着投资渠道不断拓宽，保险业正在逐步进入一个全新的领域。比如现在国务院批准保险资金可以进入基础设施投资的试点，目前大家知道从北京到上海京沪高速铁路，整个投资1600亿，保险业将要投资800亿，现在已经净投了100多亿，还有其他的大的基础设施项目。这些东西它对于保险业在投资经验、专业技术人才和风险控制方面，要求都是比较高的。而这恰恰是我们当前薄弱的环节。对其中潜在风险必须要高度重视。

　　3、营运风险。主要是保险机构自身的营运管理方面存在的问题，而形成的风险。包括公司治理结构不完善，内控不严，内部管理存在漏洞等等。大家都知道，美国安然事件发生以后，公司运营风险受到世界各国的高度重视，导致了企业法律制度、市场规则和金融监管一系列的改善。我国保险业还处在发展的初级阶段，公司治理结构不完善，内控不严，内部管理不到位的现象还相当的范围内存在，潜伏着不少风险因素。从保险公司治理结构来看，虽然大部分公司都按照相关的规定，设立了股东大会、董事会、监事会、专业委员会等等，但是在少数公司规范的决策制衡机制和有效的激励约束机制并没有真正的形成。公司治理结构建设存在着形式而神不似的现象。

　　内控制度的科学性和执行性有待提高，部分公司财务数据不真实，账外账，内外勾结，侵害公司利益的现象时有发生。历史悠久的巴黎银行就是因为一个交易员违规交易金融衍生产品而倒闭，所以对于营运风险控制不利，可能给保险业带来的危害要有清醒的认识。

　　4、诚信风险。诚信原则是保险业最基本的原则，也是保险业最显著的特征。诚信问题从小的方面讲，可以引起保险公司客户的流失。从大的方面讲，可以导致保险业信誉的丧失，直接威胁到保险业的长远健康发展。

　　当前保险业不讲诚信的问题仍然相当程度的存在，集中体现在销售误导和理赔难两个方面。消费者投诉居高不下，纠纷和诉讼不断挣扎，呈现的问题从表面上看是少数公司和部分从业人员的职业道德的缺失，但是影响十分恶劣。是现阶段保险业发展的一个重要风险点。呈现风险如果不能及时控制，就会损害保险利益人的利益，特定情况下有可能诱发大面积的退保等严重问题，成为影响行业健康发展的不稳定因素。

　　这是我对保险当前发展中的四类风险做了具体阐述。